Lecture Financière D'un Bilan

Reclassement des comptes

• Affecter le résultat de l'exercice
• Réintégrer les escomptes
• Intégrer les encours de crédit-bail
• Eliminer les actifs sans valeur

Les comptes de l'actif

• L'actif immobilisé
• Les ressources d'exploitation
• Les emplois et les ressources hors exploitation

Le calcul de l'endettement net

• A l'actif : valeur mobilière, disponibilité, créances
• Au passif : capitaux, emprunts,...

Lecture financière d'un compte de résultat

Présentation du compte de résultat

• La structure du compte de résultat
• L'enregistrement des opérations comptables
• Mécanismes de l'amortissement et des provisions
• Gestion des variations de stock
• Interpréter les différents résultats : marge commerciale, brute, résultat d'exploitation,...
• Interpréter les principaux postes du compte de résultat

De l'analyse du chiffre d'affaire jusqu'au résultat d'exploitation

• La production
• La marge commerciale
• La marge sur consommation de matière
• La valeur ajoutée
• L'excédent brut d'exploitation
• Le résultat d'exploitation

Le résultat financier

• Les produits financiers
• Les charges financières
• Les dotations
• Les intérêts

Le résultat exceptionnel

• Les cessions d'actifs
• Les autres produits et charges d'exploitation
• Les comptes consolidés

Les différents tableaux de flux de trésorerie

• Principe
• Présentation d'un tableau

Construction d'un tableau

• Méthodologie
• Flux positifs et flux négatifs
• Les variations de comptes de flux réels
• Calculer la capacité d'autofinancement
• Reclasser les flux
• Présentation simplifiée d'un tableau de flux de trésorerie.